Hiërarchische Risicopariteit
term_id: hierarchical_risk_parity
Category: basic_concepts
Definition
Hiërarchische Risicopariteit (HRP) is een methode voor portfoliobouw die de beperkingen van traditionele gemiddelde-variatieoptimalisatie adresseert door correlatiestructuren op te nemen. Het maakt gebruik van hiërarchische clustering om het risico effectiever toe te wijzen dan conventionele methoden, waarbij de structuur van de covariantiematrix wordt behouden zonder de instabiliteit van matrixinversie.
Summary
Een techniek voor portfolio-optimalisatie die clustering gebruikt om activacorrelaties te verwerken en het risico over hiërarchische clusters verdeelt.
Key Concepts
- Clustering
- Dendrogram
- Risicotoewijzing
- Covariantiematrix
Use Cases
- Portfoliobeheer
- Activatoewijzing
- Risicobeperking